Efectuați o analiză tehnică

Analiza tehnică a rezultat din teoriile pieței de valori ale lui Charles Henry Dow, fondatorul Wall Street Journal si co-fondator al Dow Jones and Company. Scopul analizei tehnice (analiza caracterului), viitoare prețurile de stoc, prețurile materiilor prime, contracte futures și alte titluri de valoare negociabile pe baza ratelor anterioare și anticipa rentabilitatea. Analiștii tehnici aplică legea ofertei și cererii pentru a deveni conștienți de funcționarea pieței bursiere și a altor burse de valori. Analiștii identifică tendințele și beneficiază de acestea. Următorul articol încearcă să vă dau o idee despre modul în care se desfășoară analiza tehnică și modul în care se aplică pentru alegerea stocurilor și a prețurilor materiilor prime.

conținut

Metodă
Sfaturi
Avertismente

metodă

Imaginea intitulată Face o analiză tehnică Pasul 1

Înțelegeți teoriile dows care se ascund în spatele analizei tehnice. Trei dintre teoriile investițiilor Dow Jones sunt pietrele de temelie ale analizei tehnice și ghidează modul în care analiștii analizează piața financiară. Aceste teorii și modul în care analiștii tehnici le interpretează sunt descrise mai jos.

Fluctuațiile pieței nu se opresc la nimic. Analistii de caractere cred ca modificarile de pret ale valorilor mobiliare si cat de bine pot fi tranzactionate pe piata incorporeaza toate informatiile disponibile despre acea garantie. De la persoanele implicate în afacerea financiară la valoarea sau corectitudinea stocului. O fluctuație bruscă a pieței de valori este, de obicei, precedată de știri critice în mass-media despre compania care a emis acțiunile. Analiștii tehnici nu sunt interesați de raportul dintre prețuri și câștiguri, raportul capitalului propriu, randamentul sau alți factori cu care analiștii fundamentali lucrează.
Mișcările de preț pot fi adesea calculate sau prezise. Analiștii tehnici confirmă faptul că există momente în care prețurile se modifică în mod arbitrar. Dar există și momente în care aceștia urmează o anumită tendință. Odată ce ați recunoscut tendința, este posibil să profitați sau să câștigați bani cu ea. Acest lucru se realizează fie prin cumpărarea la prețuri scăzute, cât și prin vânzarea din nou la prețuri ridicate în timpul unui trend ascendent. Aceasta se numește Bull Market. Sau vindeți relativ aproape în timpul unei coborâri. Aceasta se numește piață de urși. Prin ajustarea timpului de examinare a pieței, este posibil să se identifice tendințele pe termen scurt și pe termen lung.
Povestea se repetă din nou și din nou. Oamenii nu își schimbă obiceiurile peste noapte. De aceea, comercianții răspund întotdeauna condițiilor în același mod și fac aceleași lucruri pe care le-au făcut întotdeauna în trecut. Întrucât comercianții acționează întotdeauna în același mod, analiștii tehnici folosesc aceste cunoștințe despre modul în care comercianții au reacționat în trecut pentru a beneficia de aceste condiții de fiecare dată. În acest sens, analiștii tehnici se abat de la teoria eficienței, care nu ia în considerare efectul acțiunilor umane și al răspunsurilor pe piață.

Urmăriți rezultatele rapide. Spre deosebire de analiștii fundamentale uita la bilanțul și alte date financiare într-o perioadă de mai mulți ani, analiștii tehnice se concentreze pe perioade care nu depășesc o lună și, uneori, chiar mult mai scurte perioade de timp, ca de câteva minute. Acest model se aplică persoanelor care doresc să obțină un profit din titluri prin cumpărare și vânzare și care nu intenționează să investească sau să investească pe termen lung.

Imaginea intitulată Contul pentru amortizarea acumulată Pasul 6

Citiți bine prețurile acțiunilor și urmăriți tendințele prețurilor. Analiștii tehnici se uită la diagrame și diagrame privind prețurile de securitate pentru a determina ce direcție generală se îndreaptă. Ei nu acordă atenție tendințelor individuale în sus și în jos. Aceste tendințe sunt împărțite în funcție de tipul și durata.

În cazul în care valorile și înălțimile individuale sunt mai mari decât valorile și maximele anterioare.

Bineînțeles, contrariul este valabil pentru tendințele descendente.

Tendințele orizontale sunt tendințe în care valorile maxime și cele mai scăzute nu s-au schimbat semnificativ în comparație cu tendințele cunoscute anterior.

Liniile de trend sunt desenate pentru a conecta nivelurile individuale sau minime sau pentru a putea recunoaște tendințele mai devreme. Atunci când liniile de trend sunt desenate pentru a afișa nivelurile maxime și minime, acestea se numesc "linii de canal".

Lungimea unei tendințe este clasificată ca o tendință semnificativă. Aceasta înseamnă că durează mai mult de un an. Apoi, există tendința pe termen mediu, care durează între una și trei luni. Tendințele pe termen mediu constau în tendințe pe termen scurt și tendințe pe termen lung care nu sunt în aceeași direcție. Aceasta ar fi, de exemplu, o ajustare a prețurilor pe o lună, pe o piață de tauri de un an. Piața taurului urmează o tendință pe termen lung, în timp ce tendința de ajustare a prețurilor urmează o tendință pe termen mediu.

Analiștii tehnici folosesc patru tipuri diferite de diagrame. Utilizați linia de grafice pentru a înregistra prețurile de stoc pe o anumită perioadă de timp, diagrame de bare, pentru a pregăti maximele și minimele unei perioade de comercializare și grafic pentru a arăta Punct și figura diagrame fluctuații semnificative ale prețurilor pe parcursul unei perioade.

Analiștii tehnici au anumite imagini ale modelelor care apar în topurile pe care le analizează. Un model care seamănă cu un cap și umerii spune că tendința este pe cale să se transforme. O imagine care seamănă cu o ceașcă cu mâner indică o tendință ascendentă susținută după ce a trecut printr-o fază scurtă descendentă. Un fund plin, sau ceva similar cu o farfurie, înseamnă că traversează un fund pe termen lung, urmat de un trend ascendent. O imagine asemănătoare unui triunghi reprezintă două încercări eșuate de a merge în sus și în jos, urmate de o întoarcere.

Imaginea intitulată Comunicați cu un vorbitor englez non-nativ Pasul 13

Înțelegeți conceptul de sprijin și rezistență. Suportul se referă la cel mai mic preț de securitate pe care stocul îl atinge înainte ca mai mulți cumpărători să intre pe piață pentru a crește prețul prin cumpărarea acțiunilor. Rezistența se referă la cel mai mare preț de securitate înainte ca acționarul să-și vândă acțiunile. Drept urmare, acționarii aduc acțiunile înapoi la scufundări. Aceste acțiuni nu sunt fixe, ci fluctuează. Pe o diagramă, linia de jos ar fi linia de sprijin, prețul minim al unui stoc, în timp ce linia de sus ar fi nivelul de rezistență, prețul maxim. Valorile suportului și rezistenței sunt folosite pentru a identifica tendința actuală și pentru a afla când apare o inversare a tendințelor.

Pentru că oamenii cred că întotdeauna mai mult în numere (10, 20, 25, 50, 100, 500, 1000, etc.), precum și prețurile de sprijin și de rezistență sunt adesea exprimate în cifre.

Este posibil ca prețurile acțiunilor să crească peste nivelul de rezistență sau să scadă sub nivelul de sprijin. În astfel de cazuri, nivelul de rezistență devine nivelul de susținere pentru un nivel de rezistență nou și mai ridicat. Dar poate fi și faptul că nivelul de sprijin devine nivelul de rezistență. Pentru ca acest lucru să se întâmple, cursul trebuie să aibă o schimbare puternică și durabilă. Astfel de transformări sunt ceva normal pe termen scurt.

Dacă comerțul cu valori mobiliare se apropie de nivelul de rezistență, analiștii tehnici evită să cumpere la un preț de sprijin din cauza volatilității prețurilor.

Imaginea intitulată Găsiți un loc de muncă cu tehnologie de plată înaltă Pasul 5

Urmăriți volumul de tranzacționare. Cât de mult este cumpărat sau vândut, indică dacă există o întoarcere în curând. Dacă volumul tranzacțiilor crește semnificativ, pe măsură ce prețurile cresc semnificativ, tendința este foarte probabil să fie fiabilă. Cu toate acestea, dacă volumul de tranzacționare crește doar puțin atunci când prețurile scad în sus sau în jos, este posibil să fie o schimbare.

Imaginea intitulată Comunicați cu un difuzor non-nativ englezesc Pasul 4

Utilizați medii mobile pentru a compensa fluctuațiile de preț mai mici. O medie mobilă este prețul mediu care se aplică într-o perioadă predeterminată, cum ar fi ultimele zece zile. Mediile mobile nu iau în considerare creșterile și coborârile individuale. Acest lucru face mai ușor să vedem direcția tendinței generale. Comparând prețurile cu mediile în mișcare sau cu mediile pe termen lung și pe termen scurt, este mai ușor să reperați instantaneu. Acest lucru se întâmplă adesea atunci când două linii se suprapun. Există mai multe metode privind valoarea medie.

Media mobilă este luată adăugând prețul de închidere acumulat în această perioadă și împărțind-l cu numărul de cotații. Cu cât durata este mai lungă, cu atât mai mare este numărul de cursuri. Cele mai puține schimbări pot fi observate în valorile medii.

Media ponderată lineară ia fiecare preț și îl înmulțește în funcție de poziția din diagramă înainte de a adăuga prețul și de a-l împărți pe numărul de prețuri. Pe o perioadă de cinci zile, primul curs va dura 1, al doilea 2 și al treilea 3 și așa mai departe.

Mediul Moving Exponențial (EMA) este similar cu media liniară. Diferența este că folosește doar cele mai recente prețuri pentru a calcula media. Acest lucru permite EMA să răspundă mai repede la cele mai actuale informații comparativ cu media mobilă.

Imaginea intitulată Contul pentru amortizarea acumulată Pasul 3

Utilizați indicatori și oscilatori pentru a determina ce este volatilitatea prețurilor pentru dvs. Indicatorii sunt calcule care reflectă tendința prin informațiile colectate din fluctuațiile prețurilor. În plus, acești factori care adaugă informații despre cum să cumpere valorile mobiliare acum sau mai degrabă să le vândă. Mediul mobil, de exemplu, este unul dintre indicatori. Unii indicatori au semnificație pentru toate titlurile de participare, altele decât pentru un singur tip de titluri de valoare. Acești indicatori sunt numiți și oscilatori.

Există indicatori de vârf și indicatori finali. Indicatorii de vârf prezic evoluția prețurilor și sunt cei mai utili în tendințele orizontale. Acestea indică în curând dacă va exista o creștere ascendentă sau o scădere descendentă. Indicatorii urmăriți confirmă mișcările de preț și sunt, de asemenea, cei mai utili pentru afișarea tendințelor în sus și în jos.

Indicatorii de trend includ indexul mediu de direcție (ADX) și indicatorul Aroon. ADX utilizează indicatorii direcți pozitivi și negativi și determină cât de puternic se evidențiază un trend ascendent și / sau descendent pe o scară de la 0 la 100. Dacă este sub 20, aceasta înseamnă că vă aflați într-o tendință slabă. Totul peste 40 este o tendință puternică. Indicatorul Aroon arată grafic durata în care au fost atinse cele mai mari și cele mai scăzute prețuri de pe piața de capital. Indicatorul folosește date pentru a evalua natura și forța tendinței și determină când începe o nouă tendință.

Cel mai cunoscut indicator al volumului este Indicatorul de convergență medie de convergență (MACD). Acesta combină diferența dintre două medii mobile mobile exponențiale. O medie pe termen scurt și pe termen lung se întâlnesc la un moment dat. O valoare MACD pozitivă arată că media pe termen scurt este mai mare decât media pe termen lung și că piața este orientată în sus. Cu o valoare MACD negativă, puteți vedea că media pe termen scurt este sub media pe termen lung. Aceasta înseamnă că piața se va deplasa pe un teritoriu negativ. Un alt indicator de volum este indicatorul de volum al balanței (OBV). Acesta conține volumul total al tranzacțiilor pe o durată predeterminată. Dacă numărul este pozitiv, prețurile cresc și viceversa. Spre deosebire de MACD, valoarea reală a acestui număr are un înțeles mai mic, indiferent dacă numărul este pozitiv sau negativ.

Cât de des se tranzacționează un stoc este măsurată de indicele de rezistență relativă (RSI), precum și de oscilatorul stochastic. RSI variază între 0 și 100. O valoare de peste 70 indică faptul că garanția este cumpărată de prea multe ori. Dacă valoarea este sub 30, înseamnă că garanția este vândută prea des. RSI este de obicei calculată pe o durată de 14 zile, dar distanțele sunt adesea mai scurte. Adică valorile sunt mai puțin corecte. Oscilatorul stochastic variază, de asemenea, de la 0 la 100. Cu toate acestea, dacă valoarea depășește 80 pentru această dimensiune, înseamnă că garanția a fost cumpărată prea frecvent și dacă valoarea este sub 20, va fi vândută prea des.

Sfaturi

În timp ce majoritatea firmelor de brokeraj caută investiții pe termen lung și angajează de obicei analiști fundamentali, astăzi există cel puțin unul sau doi analiști tehnici care lucrează pentru firmă.

avertismente

Deși unii analiști tehnici folosesc un singur indicator sau un oscilator pentru a afla dacă să cumpere sau să vândă, indicatorii au cea mai mare importanță atunci când sunt legați de mișcările de preț și foile de model.
Fiți conștienți de limitările analizei tehnice: nu este întotdeauna aplicabil. Iată un exemplu: Cel mai bun model de cap și umăr posibil se poate realiza și vândem acțiuni. Dar, atunci vedeți cum un colaps de preț susținut vă distruge pe dumneavoastră sau pe stocul dvs. Nu vă bazați pe analiza tehnică - utilizați-o mai mult ca îndrumare și combinați-o cu analiza fundamentală.

Distribuiți pe rețelele sociale:

înrudit